Oprocentowanie lokat w dół – czy banki stracą monopol

Niemal jedna trzecia banków pogorszyła ofertę depozytową – wynika z czerwcowego ratingu lokat przygotowanego w Open Finance. Na obniżkę oprocentowania zdecydowało się 11 z 34 instytucji, których ofertę oceniamy w comiesięcznym zestawieniu. Zmiany są jednak mniej dotkliwe niż w poprzednim miesiącu. W maju oprocentowanie sprawdzanych lokat spadło o 0,59 pkt proc., podczas gdy obecnie w czerwcu o 0,51 pkt proc. Najczęściej w dół szły stawki depozytów o krótszym terminie zapadalności – kwartalnych i półrocznych. Najmocniej spadło jednak oprocentowanie lokat rocznych (0,63 pkt proc. dla kwoty 5 tys. zł i 0,68 pkt proc. dla 20 tys. zł).

Najwięcej zmian w ofercie depozytowej względem ostatniego zestawienia dokonały: Citi Handlowy, Lukas Bank i Raiffeisen Bank Polska. Pierwszy z nich ściął oprocentowanie wszystkich swoich lokat zakładanych w placówkach średnio o 0,2 pkt. proc. Lukas z kolei zdecydował się na obniżkę w przypadku kwartalnych i półrocznych depozytów oraz rocznej polisy lokacyjnej. Ostatni z nich – Raiffeisen – obniżył oprocentowanie „Lokaty Rewolucyjnej”, w przypadku której odsetki wypłacane są „z góry”. Wynika to prawdopodobnie z faktu, że bank promuje już kolejny produkt oszczędnościowy – lokatę opartą o miesięczną stawkę WIBOR. Pojedyncze obniżki oprocentowania lokat zanotowaliśmy także w AIG Banku, Banku Pocztowym, Banku Ochrony Środowiska, DnB Nord, Toyota Banku oraz Noble Banku. Ten ostatni, obniżając oprocentowanie dwuletniej lokaty, postanowił jednak zwiększyć stawkę na rocznej, dzięki czemu na obu oprocentowanie wynosi 6,6 proc. w skali roku. Podobnie zachował się BOŚ, który wraz z obniżeniem oprocentowania kwartalnej „Lokaty na dzień dobry”, podniósł stawki dla lokaty półrocznej. Na podwyższenie stawki zdecydował się również Bank Gospodarstwa Krajowego. Do końca sierpnia będzie można tam założyć kwartalną lokatę na 5 proc. i sześciomiesięczną na 5,1 proc. w skali roku.

Podobnie jak w maju, czołówka naszego rankingu została zdominowana przez AIG Bank, Lukas Bank i Noble Bank. AIG na kwartalnej lokacie oferuje odsetki na poziomie 6,3 proc., a na półrocznej 6,5 proc. w skali roku (zarówno dla kwoty 5 tys., jak i 20 tys. zł). Jednak nie jest to jedyna instytucja proponująca takie warunki. Takie same stawki zaoferują również Meritum Bank (na 3 miesiące) oraz DnB Nord, tyle że na poliso-lokacie (na 6 miesięcy). Najwyżej oprocentowane roczne depozyty dla 5 tys. zł oferują Lukas Bank na polisie lokacyjnej i Noble Bank na standardowej lokacie (6,6 proc.). Ten ostatni w przypadku 20 tys. zł gwarantuje oprocentowanie na poziomie 7,2 proc. (poliso-lokata). Wśród dwuletnich lokat, zarówno na 5-, jak i 20 tys. zł, ponownie najlepiej wypada Noble Bank z lokatą przynoszącą 6,6 proc. w skali roku z dodatkową możliwością zerwania jej co kwartał bez utraty odsetek.

Mimo obniżenia oprocentowania większości depozytów warto zauważyć, że spada ono coraz wolniej. Po pierwsze Rada Polityki Pieniężnej zrobiła sobie przerwę w obniżkach stóp procentowych. Po drugie zapotrzebowanie banków na kapitał nadal nie maleje. Po trzecie rynkowa stopa WIBOR, która jest pewnym punktem odniesienia dla oprocentowania lokat, w ostatnich tygodniach wzrosła. I wreszcie po czwarte w czerwcu zaczną wygasać półroczne depozyty zakładane na szczycie depozytowej wojny, kiedy to banki płaciły 8-10 proc. w skali roku. Teraz będą się więc musiały postarać, aby zatrzymać ten kapitał.

Konkurencja zaś jest silna. Przykładowo oprocentowanie obligacji dziesięcioletnich utrzymuje się na poziomie 7 proc. w pierwszym roku, a czteroletnich na poziomie 6,5 proc. Skarb Państwa płaci więc dużo więcej niż większość banków. Ostatnio można też było zarobić w funduszach inwestycyjnych – tylko w ciągu minionych trzech miesięcy fundusze akcyjne zarobiły średnio aż 37 proc. Takie wyniki zaczną powoli zmniejszać niechęć Polaków do funduszy. Mogą też spowodować, że banki stracą pozycję monopolisty na polu zagospodarowywania naszych oszczędności. Można się więc spodziewać, że oprocentowanie lokat w najbliższym czasie będzie spadać bardzo wolno, a klienci banków jeszcze przez jakiś czas będą mieli okazję założyć przyzwoicie oprocentowane lokaty.

Najlepsze lokaty

* możliwość wypłaty środków co kwartał bez utraty odsetek
Stan na 2 czerwca 2009 r.
Źródło: Open Finance